Au fil des années, vous avez méthodiquement bâti votre épargne, prenant soin de sécuriser votre avenir financier en optant pour des solutions comme l’assurance vie ou le placement sur un livret. Cependant, malgré votre vigilance et votre discipline, vous ressentez une certaine frustration quant à la rentabilité de vos avoirs. Les rendements offerts par ces placements traditionnels semblent stagner à des niveaux modestes, laissant entrevoir des perspectives d’accroissement de patrimoine limitées. Cette constatation vous amène à vous interroger sur les alternatives disponibles pour dynamiser votre épargne et maximiser ses rendements sur le long terme.
Pour tous les épargnants visionnaires, ceux qui voient au-delà de l’horizon des cycles économiques, la question cruciale reste la même : où placer son argent pour qu’il croisse et prospère sur le long terme ? Cette interrogation, fondamentale dans la gestion patrimoniale, trouve sa réponse dans une récente étude de l’Institut de l’épargne immobilière et foncière (IEIF). Cette analyse minutieuse compare les performances sur quatre échelles temporelles significatives : 5, 15, 30, et 40 ans.
À titre indicatif, examinons les rendements typiques des différents types de placements. En 2023, le rendement moyen des fonds euros des assurances vie s’est situé autour de 2,5%, ce qui est inférieur au taux du Livret A à 3%. Les SCPI offrent des rendements variant entre 3% et 7%. Sur une période de 5 ans (2019-2023), les actions du CAC 40 ont affiché un rendement moyen de 11,18% par an. Quant aux fonds monétaires, leur rendement actuel oscille plutôt entre 3 et 4%.
Au cours des cinq dernières années, de 2018 à 2023, l’investissement dans la logistique en France a émergé comme le leader incontesté parmi toutes les classes d’actifs, affichant une performance moyenne remarquable de 15,6%. Cette ascension fulgurante trouve son origine dans l’essor du commerce électronique et la modernisation des chaînes d’approvisionnement de la grande distribution. Selon Stéphanie Galiègue, directrice générale déléguée des études et de la recherche à l’IEIF, ces activités logistiques ont été fortement stimulées par la crise sanitaire et ont ainsi enregistré une croissance sans précédent.
Ensuite, viennent les actions avec un rendement solide de 11,9%, suivies de près par les actions «green Europe» qui ont enregistré un TRI de 10,9%. Ces performances ont été portées par des marchés financiers florissants en 2023, témoignant d’une confiance retrouvée des investisseurs. L’or a également maintenu sa position de valeur refuge, affichant un rendement respectable de 9,1%.
Sur cette même période, l’immobilier a conservé son attrait pour les investisseurs, bien que les rendements varient en fonction du type de bien. L’acquisition d’un logement en France est demeurée un choix judicieux avec un TRI de 5%, suivi par l’achat de bureaux en France avec un rendement de 3,9%, et l’achat de parts de SCPI avec 3,5% de rendement.
Cependant, face à une inflation en hausse moyenne de 2,7%, de nombreux placements ont affiché des rendements inférieurs à cette augmentation des prix. L’assurance vie a enregistré un rendement de seulement 1,7%, suivi de près par l’immobilier à Paris avec 1,6%, le commerce en France avec 1,4%, et le Livret A avec 1,4%. Les placements monétaires ont quasiment stagné avec un maigre rendement de 0,1%.
En revanche, certaines catégories d’actifs ont enregistré des performances négatives. Les OPCI ont affiché un rendement de -0,7%, suivi par les foncières avec -1,8%, et les obligations avec une baisse significative de -4,4%. Ces résultats soulignent les défis auxquels sont confrontés les épargnants dans un environnement économique en évolution constante, mettant en lumière l’importance d’une stratégie d’investissement diversifiée et adaptée aux conditions du marché.
Mais là, nous sommes sur des périodes courtes. Lorsqu’on planifie ses investissements sur le long terme, il est primordial d’évaluer les rendements historiques des différents placements. Sur une période de 40 ans, de 1983 à 2023, les chiffres révèlent des tendances significatives quant à la performance des actifs.
Le Livret A, avec un rendement modeste de 3,5%, et l’assurance vie, enregistrant seulement 6,5% de rendement, se trouvent loin derrière les actions qui ont généré une performance remarquable de 12,4%. Les investissements immobiliers suivent de près sur ce podium des actifs les plus rentables, avec des rendements allant jusqu’à 10,4% pour l’achat d’un bien à Paris, 9,2% pour les foncières cotées, 8,6% pour les OPCI, et 7,9% pour les SCPI.
Au cours des 30 dernières années, de 1993 à 2023, l’investissement dans l’immobilier se hisse en tête avec un TRI moyen de 9,3% pour l’achat immobilier en France, et de 8,2% pour les foncières. Cette performance est attribuée en grande partie à la solide croissance du marché immobilier à la fin des années 1990 et au début des années 2000. En comparaison, les actions affichent un TRI de 7,7%, suivi par l’achat d’un bien dans la capitale avec 7,4%. En queue de peloton, les placements plus sécurisés tels que l’assurance vie (4,2%), le Livret A (2,4%), les obligations (2,1%), et les fonds monétaires (1,8%) présentent des rendements modestes, mais qui surpassent toutefois l’inflation moyenne de 1,6%.
La période de 15 ans, allant de 2008 à 2023, révèle une dynamique différente, avec les actions reprenant le leadership en termes de rendement. En particulier, les actions «green Europe», bénéficiant d’un label ISR, affichent une performance annuelle de 10,5%, suivies de près par les actions toutes catégories confondues avec 9,9%. Les foncières enregistrent également des rendements solides, avec une performance moyenne de 8,9%. L’or, souvent considéré comme une valeur refuge, affiche un TRI de 7,2%, bénéficiant de la période post-crise de 2008. Pendant cette période, le Livret A et les obligations ont enregistré des rendements inférieurs à l’inflation moyenne de 1,6%, mettant en évidence le défi de préserver le pouvoir d’achat de l’épargne dans un environnement économique en mutation constante.
Ces données historiques mettent en lumière l’importance de diversifier ses investissements et de prendre en compte les tendances à long terme lors de la constitution d’un portefeuille financier. Alors que certains placements offrent des rendements attractifs sur certaines périodes, d’autres peuvent se révéler plus stables ou mieux résister à la volatilité du marché. En fin de compte, une stratégie d’investissement éclairée doit être basée sur une analyse approfondie des données historiques, des objectifs financiers personnels et des conditions économiques actuelles et futures.
